Banchieri indigeni: note utili sui banchieri indigeni

Banchieri indigeni: note utili sui banchieri indigeni!

I banchieri indigeni sono aziende private o individui che operano come banche e in quanto tali ricevono sia depositi che prestiti. Come le banche, sono anche intermediari finanziari. Dovrebbero essere distinti tra gli usurai professionisti la cui attività principale non è il settore bancario, ma il prestito di denaro.

Un puro usuraio presta i propri fondi un banchiere indigeno solleva una parte dei suoi fondi mutuabili dal pubblico in depositi o altre forme. Un usuraio conduce le sue transazioni in contanti, mentre una grande quantità di transazioni di un banchiere indigeno si basa su transazioni in strumenti di credito a breve termine come hundis e fatture commerciali.

Il sistema delle banche indigene in India risale ai tempi antichi. Fino alla metà del diciannovesimo secolo le agenzie finanziarie indigene costituivano la maggior parte del sistema finanziario indiano. Hanno fornito credito non solo ai commercianti e ai produttori ma anche ai governi del giorno.

L'avvento degli inglesi ha avuto un impatto negativo sui loro affari. I banchieri europei cominciarono a godere del patrocinio e del prestigio statali. Le banche estere (di cambio) hanno assunto il finanziamento del commercio estero. Nelle aree metropolitane e negli importanti centri commerciali, la creazione di banche commerciali moderne ha portato via sempre più il business delle agenzie finanziarie locali che, gradualmente, sono state spinte al finanziamento del commercio interno.

Con la crescita del settore bancario commerciale e cooperativo geograficamente e funzionalmente, in particolare a partire dalla metà degli anni '50, l'area delle operazioni di queste agenzie si è ulteriormente contratta. Ci sono ancora migliaia di imprese familiari, soprattutto nelle regioni occidentali e meridionali dell'India, che continuano a operare come banchieri di stile tradizionale. Molte di queste aziende hanno continuato in questo settore per diverse centinaia di anni. I banchieri indigeni sono, in generale, basati sulla città. I loro affari, oltre ad essere ereditari, sono limitati a poche caste e comunità.

Le dimensioni della classe bancaria indigena e il volume delle loro operazioni di credito non sono noti con certezza. La Commissione bancaria (1972) aveva stimato il loro numero tra le 2.000 e le 2.500. Timberg e Aiyar (1980) hanno collocato questo numero ad almeno 20.000 lasciando l'India centrale e l'India orientale fuori da Calcutta. Hanno inoltre stimato che alla fine degli anni '70 il credito totale esteso da questi banchieri era nelle vicinanze di Rs. 1.500 crore, pari al 10 per cento del credito bancario commerciale totale nell'anno 1977-8.

I banchieri indigeni non costituiscono una categoria omogenea. The Banking Commission (1972) li aveva raggruppati in quattro sottogruppi principali: gujarati shroffs, Shikarpuri o Multani shretts, Chettiars of the South, e Marwari Kayas of Assam. Timberg e Aiyar (1980) non coprono l'Assam e quindi lasciano fuori Marwari Kayas. Ma hanno scoperto che i banchieri Rastogi che contano circa 500 sono anche un importante sottogruppo che serve artigiani e commercianti nell'area di Oudh di UP e forniscono informazioni sulle Rs. 100 crore di credito.

I contratti di gujarati sono attivi nei centri industriali e commerciali di Gujarat, Bomaby e Calcutta, uniti dai banchi marwari di Bombay e Calcutta. Gli Shikarpuris operano principalmente nelle aree metropolitane di Bombay e Madras e altrove nel Sud, dove sono attivi anche i Chettiar. I Marwari operano anche nei giardini del tè di Assam e in altre parti dell'India nord-orientale.

Quindi, la maggiore concentrazione di banchieri indigeni è nell'Ovest e nel Sud. Secondo Timberg e Aiyar (1980), i banchieri Chettiar, che contavano circa 2.500, hanno esteso il credito di circa Rs. 380 crore (verso la fine degli anni '70) a tassi compresi tra il 18 e il 30 per cento all'anno. Hanno inoltre stimato che circa 40.000 concessionari di pegno di Chettiar hanno esteso il credito (di una quantità incredibilmente grande) di Rs. 1.250 crore.

Dei quattro principali tipi di banchieri indigeni, i tagli al gujarati sono i più importanti. Negli ultimi anni gli svantaggi di Shikarpuri hanno perso sempre più il loro vecchio carattere di banchieri indigeni e hanno assunto il ruolo di "finanzieri commerciali", che prestano principalmente i loro fondi di proprietà. Studiamo solo su questi due tipi. Ciò chiarirà anche le principali funzioni svolte da altri tipi di banchieri indigeni come banchieri, una volta che ricordiamo che nessuno di loro svolge tutte queste funzioni e che ci sono differenze nei metodi operativi di vari tipi di banchieri indigeni.

Shrim Gujarati:

Gli shrink Gujarati sono di due tipi:

(a) Banchieri puri e

(b) Banchieri e agenti di commissione.

Timberg e Aiyar (1980) hanno stimato che il loro numero totale è di circa 5.000, di cui circa 1500 banchieri puri. Le stime comparabili della Commissione bancaria erano solo 350 e 150 rispettivamente. I banchieri puri sono limitati solo allo stesso Gujarat, con una forte concentrazione ad Ahmedabad.

Le più numerose ditte Gujarati e Marwari di Bombay e Calcutta combinano il settore bancario con l'agenzia di commissione o il commercio di tessuti, grani e altre merci e le loro operazioni bancarie sono più o meno accessorie al loro commercio.

Le riduzioni del Gujarati, in particolare i banchieri puri, svolgono la maggior parte delle funzioni principali di una banca commerciale. Accettano depositi, fanno prestiti e forniscono mezzi di rimessa e raccolta di denaro. Accettano sia depositi correnti che fissi e pagano interessi anche sui depositi correnti a un tasso del 7, 5% nel Gujarat e del 6% a Bombay.

Sui depositi a più lungo termine pagano fino al 12 per cento all'anno. Questi depositi rappresentano ovunque dal 30 al 90% dei loro fondi totali. Alcuni banchieri offrono anche servizi di compensazione ai loro depositanti sul conto corrente. Ma i controlli hanno solo una circolazione locale limitata e non sono accettati dalle banche commerciali.

Esse anticipano denaro su chiamata e per brevi periodi sul credito personale o sulla sicurezza in gran parte, ciò avviene per il rilascio di darshani hundis attinti alle loro imprese o altri tagli ad altri centri e scontando mundi hundis e commercial paper di vario genere, out- controlli correnti di stazione e assegni post-datati, ecc. Per Bombay da solo, Timberg e Aiyar (1980) hanno stimato un fatturato annuale di Rs di hundi. 1500 crore con Gujaratis e di Rs. 500 crore con Marwaris.

Le riduzioni di Gujarati prevedono la rimessa di fondi mediante l'emissione di darshani hundis e anche la raccolta di hundis per i loro clienti. Alcuni grossi tagli hanno rami nei centri del mofussil. Ad esempio, uno shrimb di Gujarati aveva 93 rami. Oltre a questi rami, gli abbandoni hanno accordi di mutuo alloggio per l'accettazione e il pagamento di hundis in vari luoghi sia all'interno che all'esterno dei confini dello stato.

Questo accordo consente a questi abbandoni di condurre operazioni di commissione e operazioni di cambio, raccogliere e prestare fondi nel modo più redditizio e indirizzare i fondi in eccesso verso quei luoghi dove sono necessari.

Il capitale circolante degli sbarramenti di Gujarati proviene dai fondi propri, dai depositi dei prestiti pubblici e interaziendali. I depositi (stimati in circa 800 crore di Rupie da Timberg e Aiyar) rappresentano circa la metà dei loro fondi totali. Difficilmente prendono prestiti dalle banche commerciali per finanziare le loro operazioni bancarie. Le riduzioni del Gujarati hanno sviluppato il proprio mercato delle call-money, analogo al mercato interbancario delle chiamate monetarie, in cui i fondi in surplus a breve termine sono prestati e presi in prestito. Questo mercato delle chiamate e i prestiti interaziendali associati sono una caratteristica molto distintiva delle operazioni di riduzioni di Gujarati.

Shikarpuri o Multani Shroffs:

Accanto agli shrink del Gujarati, sono il sottogruppo più importante di finanzieri indigeni. La Commissione bancaria (1972) aveva stimato il loro numero a circa 400. Ma Timberg e Aiyar (1980) hanno messo questo numero a 1200, di cui circa la metà sono membri delle associazioni locali dei banchieri di Shikarpuri e l'altra interruzione sono non membri. Le loro risorse di capitale sono variamente stimate tra Rs. 30 e crore e 600 crore. Questi banchieri operano principalmente a Bombay e nel sud dell'India.

Dal punto di vista funzionale, ciò che distingue i finanzieri shikarpuri dagli sbarramenti di Gujarati è la loro maggiore dipendenza dai fondi di proprietà e dai prestiti delle banche commerciali piuttosto che dai depositi del pubblico come fonte dei loro fondi.

Dal 1970 le banche hanno ridotto drasticamente il loro rifinanziamento a Shikarpuris e queste ultime si affidano in gran parte ai propri fondi. Di conseguenza l'attività di Shikarpuri non è cresciuta con l'economia, il carattere di Shikarpuris è cambiato da quello dei banchieri a quello dei "finanzieri commerciali" e il costo del loro credito ai mutuatari è quasi raddoppiato.

Gli Shikarpuri erano tradizionalmente abituati a prestare principalmente scontando "Multani hundis", che sono note a 90 giorni. In passato erano soliti prendere a prestito dalle banche commerciali ottenendo questi hundis riscontati. Con il declino delle strutture di risconto presso le banche, si sono spostati sempre più verso il prestito contro le cambiali della domanda (approvate per un periodo) e dando credito a rate.

Nei centri minori del Sud il 90% degli anticipi di Shikarpuri viene fatto sulla base di note della domanda. In generale, il 45% degli anticipi di Shikarpuri nel Sud sono sotto forma di credito rateale. Le note sulla rata sono comunemente supportate da assegni postdatati, uno per ogni pagamento rateale; i principali mutuatari di Shikarpuris sono commercianti e piccoli produttori.

Altri mutuatari (meno importanti) sono operatori di trasporto e piccoli esportatori. Questi mutuatari hanno spesso bisogno urgente di prestiti puliti (o non garantiti) per esigenze marginali a breve termine della loro attività. Il banchiere Shikarpuri cerca di soddisfare questo tipo di richiesta.

La clientela è varia e non limitata a poche comunità come nel caso del Gujaratis; La finanza di Shikarpuri è molto più costosa di quella fornita dalle riduzioni di Gujarati. Gli Shikarpuris hanno sviluppato un sistema di condivisione dei rischi tra di loro.

Se i requisiti di un mutuatario sono grandi, un broker si organizzerà per suddividerlo in banconote più piccole prese da vari tagli di Shikarpuri, riducendo così il rischio di un singolo banchiere. I finanzieri di tipo Shikarpuri si trovano in tutti i principali mercati.